2024年4月14日更新：有些朋友想直接投资美元计价的美国股票或ETF。聚沙建议可以在RRSP、RRIF或类似的加拿大注册退休账户内投资这些资产，从而可以避免15%的dividend withholding tax。至于长期投资美国ETF，聚沙建议大家可以考虑以下的这些类别【紫色加粗的就是聚沙目前正在定投的美国ETF】：
- 标普500指数ETF：VOO（管理费0.03%）
- 纳斯达克指数ETF：QQQM（管理费0.15%）。BTW：聚沙不建议大家投资QQQ，因为它的管理费要0.2%，而其他的方面基本上和QQQM完全一样。
- 高增长ETF：SCHG（管理费0.04%）或者VUG（管理费0.04%）。这2两个ETF可作为QQQM的平替。
- 分红ETF：SCHD（管理费0.06%）或者VYM（管理费0.06%）
- 黄金ETF：GLDM（管理费0.10%）。BTW：聚沙更倾向于购买实体黄金，如Costco卖的枫叶金币等。
长期投资的方式，大家可以选择定投（每周定投或每月定投）或者对指数的简单的均线分析：主要看50日均线和200日均线，当50日均线超过200日均线时买入；当50日均线跌破200日均线时卖出。
【本文首发于2015年1月3日】聚沙不是银行、基金、贷款、保险、券商及电子货币等的金融相关从业人员，不推销任何产品，不保证所有数字的准确性，不对任何建议负责。聚沙经常看见大家讨论加拿大的基金投资，那也说说我的一些经验。
了解聚沙的朋友都知道，聚沙其实已投资了一些高风险的电子货币（请看“相关阅读”）。因此在基金投资方面，我就趋向于投资稳健和保守的基金，而在不同的基金类型里面我选择了定投指数类型基金。聚沙不是什么金融业从业人士，也没什么fancy的投资理论。我给大家介绍一个最简单的加拿大基金投资方法 - Couch Potato法，也是我现在用的基金投资方法。
Couch Potato， 沙发土豆，就是一天到晚赖在沙发上看电视的人。Couch Potato法，简单说就是懒人的投资方法。方法介绍：https://canadiancouchpotato.com/model-portfolios/
我个人觉得，对于普通人来说，用Couch Potato法来进行长期的基金投资还是有道理的。Couch Potato法里面重点介绍的就是我喜欢的指数基金。记住指数基金可以战胜证券市场上70%以上资金的收益。而在指数基金里面就需要挑选管理费（MER）较低的基金，否则盈利都交给基金公司了。下面我会就不同的基金投资组合进行简介【总体上还是基于Couch Potato的网站推荐及图表，再加入一些本人的经验】：
1）Tangerine基金（MER ~1.07%）
了解聚沙的朋友都知道，聚沙其实已投资了一些高风险的电子货币（请看“相关阅读”）。因此在基金投资方面，我就趋向于投资稳健和保守的基金，而在不同的基金类型里面我选择了定投指数类型基金。聚沙不是什么金融业从业人士，也没什么fancy的投资理论。我给大家介绍一个最简单的加拿大基金投资方法 - Couch Potato法，也是我现在用的基金投资方法。
Couch Potato， 沙发土豆，就是一天到晚赖在沙发上看电视的人。Couch Potato法，简单说就是懒人的投资方法。方法介绍：https://canadiancouchpotato.com/model-portfolios/
我个人觉得，对于普通人来说，用Couch Potato法来进行长期的基金投资还是有道理的。Couch Potato法里面重点介绍的就是我喜欢的指数基金。记住指数基金可以战胜证券市场上70%以上资金的收益。而在指数基金里面就需要挑选管理费（MER）较低的基金，否则盈利都交给基金公司了。下面我会就不同的基金投资组合进行简介【总体上还是基于Couch Potato的网站推荐及图表，再加入一些本人的经验】：
1）Tangerine基金（MER ~1.07%）
比较适合新手，开户和操作很方便，有Tangerine的银行账户就能网上开户，也没有账户费。选一种fund持续投就行，不需要自己做re-balance，还可以设置从Tangerine账户每月自动转钱去买基金。一般来说年轻人可以选Stocks比例高些的基金（如Balanced Growth），快退休的朋友可以选Bonds比例高些的基金（Balanced Income）。MER在1%左右，比大多数五大银行提供的共同基金（MER>2%）要良心很多了。
2）TD e-Series基金（MER ~0.45%）
加拿大所有大银行提供的指数基金里面管理费最低的是TD的e-Series基金。TD e-Series基金的MER’s 大概在 0.41-0.47%左右。经常看我帖子的人都知道我经常推荐TD Canada Trust银行，一个原因就是想买TD e-Series基金，必须在TD开户。而在在TD的银行账户里面购买e-Series基金是免费的。
注意：如果你问TD的理财顾问，很多人会说他们不了解e-Series基金（我猜测主要原因是1. TD基本不给他们的员工提供e-Series基金方面的培训；2. 他们基本不能从e-Series基金上得服务提成）。聚沙当年是现在TD银行开了普通的基金账户，然后再在TD的网上把该账户转成了e-Series账户。具体转换方式，可以在TD网上查询（点下面链接，然后点“Want to convert an existing mutual fund account?”)：
http://www.tdcanadatrust.com/products-services/investing/mutual-funds/td-eseries-funds.jsp#what-does-td-offer
等你e-Series账户设立好后，就可以选以下的基金组合:
- Canadian bonds:TD Canadian Bond Index – e (TDB909)
- Canadian equity:TD Canadian Index – e (TDB900)
- US equity:TD US Index – e (TDB902)
- International equity:TD International Index – e (TDB911)
2018年3月23日更新：具体TD e-Series基金投资的方法可以看“浩浩”分享的经验：https://www.canadianrewards.org/2018/03/td-e-series-fundtfsa.html
3）All-in-One ETF（MER ~0.2%）
这是目前聚沙最喜欢的方式了，一站式ETF解决方案（All-in-One ETFs，也称做one-fund solution）。这种方式有些类似一开始介绍的Tangerine基金，但管理费要低很多，仅~0.2%左右。用户可以基于自己情况挑一款ETF然后持续投资就行，这些基金都会每个季度做自动的rebalance，无需用户操心。上面列出来的就是当前世界上最大的2家基金公司，先锋（Vanguard）的基金组合及黑岩（Blackrock）的iShares基金组合。
聚沙选择的是包含20% bonds和80% stocks的VGRO（MER 0.25%）及XGRO基金（MER 0.18%）。其实这2个基金基本没啥区别，他们的区别可以看此文章，然后选一个你喜欢的就可以了。
不过ETF是不能在银行账户里面买的，必须开一个股票投资账户，可以去五大银行开，也可开网上的独立券商。聚沙建议你可以去开个Questrade投资账户来买ETF，这样在买入ETF的时候是没有手续费的。具体的开户及购买方式请看链接：https://www.canadianrewards.org/2018/11/questrade.html
4）自选的ETF组合（MER ~0.14%）
如果你想要低MER，且不怕麻烦愿意自己做re-balance的话，可以自己选ETF来进行组合。Canadian Couch Potato网站推荐了3种不同的ETF，包含了BMO的bond ETF，以及先锋和iShares的指数基金。你可以在Questrade开个账户，然后按上图显示的比例对这3种ETF进行投资，这样投资的MER是最低的了。不过聚沙算是懒人，考虑再三还是觉得All-in-One的ETF更适合我。。。
2018年11月18日更新：【多谢“Cheng H.”提供信息】除了上面介绍的ETF以外，还可以考虑直接买入如XIC，XUU，XEF，XBB这样的ETF，MER大约会在0.12%左右。这样管理费比TD e-series又便宜不少。省下来的就等于是赚的。
2022年4月11日更新：很多朋友对基金定投有兴趣，但也有了一些疑惑。鉴于此，聚沙决定分享一些个人的基金投资见解：
- 光靠基金定投基本上是不可能实现真正的FIRE的。
- 我们下面介绍的Tangerine基金和TD e-Series基金只适合于没有加拿大证券交易平台账户的朋友。如果你想长期投资基金的话，还是建议你开一个免交易佣金的证券交易平台账户（点击查看）。聚沙根据自身的经验，建议大家可考虑在Questrade或Wealthsimple Trade开户。
- 有了证券交易平台账户后，自己买基金就好。注意：买ETF，不要买Mutual Fund。加拿大常见的ETF是由三大家发行了：Vanguard（ETF开头是V）；iShares（ETF开头是X）；BMO（ETF开头是Z）。其他银行发行的ETF也有不错的，例如TD银行的TEC，但绝大多数的情况下，聚沙建议你在三大家发行的ETF内选择。
- 投资基金时一定要关注该基金的管理费MER。同类型的ETF尽量选择低MER的购买。
- 大部分朋友的收入主要还是加元。因此聚沙不建议大家买入美元计价的ETF（例如QQQ / VOO）。
- 对于包含国际资产的ETFs，有的会分成Hedged / Unhedged的版本，他们各有优缺点。短期投资来看，很难说哪种好。但如果你不想了解具体细节的话，那就直接选Unhedged的ETF版本吧。
- All-in-One ETFs适合像聚沙这样的懒人。年轻人应该买股票占比例高的，如VEQT / XEQT；中年人可考虑买 VGRO / XGRO；快退休的老年人可考虑买 VBAL / XBAL。
- 如果你有自己喜欢的投资方向，可考虑自己选择ETF类型构建投资组合。例如：美国股市指数可考虑VFV / XUU；加拿大股市指数可考虑VCN / XIC；科技股指数可考虑TEC / ZNQ；加拿大分红股ETF可考虑 VDY / XDIV；加拿大以外的全球股市可考虑VXC / XAW；加拿大Bond相关的ETF可考虑ZAG。
如果大家有更好的基金投资建议，请在下方评论区发表，谢谢。
2023年3月3日更新：当你在证券交易平台的账户内有钱，但是一时不能决定买哪支股票/基金时，其实你可购买一款HISA ETFs。HISA ETFs通常是投资于高利率的存款账户，当你买这类ETF就类似于将钱存于高利率存款账户。注意：HISA ETFs不受CDIC保障，其收益可能需要付dividend tax或capital gain tax，当你需要现金时HISA ETFs通常需要一些时间才能转换成现金。加拿大有好几种HISA ETFs，聚沙比较熟悉的是CASH.TO【其他的还有CSAV, HISA, NSAV, PSA等等】。
2024年3月29日更新：我们前面介绍过Horizons的加元HISA ETF基金CASH.TO，今天我们介绍另外一种类似的ETF：T-Bills ETF。与 HISA ETF一样，T-Bill ETF不受 CDIC 或 FDIC 的保险。但是，加拿大政府和美国政府发行的 T-Bills具有最高的 F1+ 信用评级。此外，T-Bill ETF 还具有高度流动性，投资者可将资金短期停放在这里获取利息。
Horizons在2023年4月推出了加元的CBIL.TO（Horizons 0-3 Month T-Bill ETF，管理费0.1%）和美元的UBIL.U.TO（Horizon 0-3 Month U.S. T-Bill ETF，管理费0.12%）。由于短期固定收益对利率波动的敏感度低于长期证券，因此利率风险较小的国库券比国债更安全。通常情况下，这些产品的收益率略低于其他一些银行支持的储蓄产品；然而，CBIL 和 UBIL.U 几乎不存在任何信用风险，因为它们持有的相关 T-Bills 是由加拿大政府和 UBIL.U 支持的。CBIL.TO的Daily Nav如下图所示【UBIL.U.TO类似】，目前预计年利率是4.89%【基本上和CASH.TO差不多了】。UBIL.U.TO的目前预计年利率是5.49%。
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